Mùa giảm giá trên thị trường: Dữ liệu on-chain tiết lộ những gì cá voi đang âm thầm thu gom?

Tiêu đề bài viết gốc: "Mùa giảm giá trên thị trường, cá voi đang tích lũy những gì"

Nguồn gốc: Bitpush News

Trong tháng qua, Bitcoin liên tục biến động mạnh quanh mức 80.000-90.000 USD, trong khi các altcoin nhìn chung đã trải qua đợt điều chỉnh từ 15%-40%. Tuy nhiên, đây lại là cửa sổ "tích lũy riêng tư" thoải mái nhất cho các cá voi. Theo dữ liệu giám sát thời gian thực từ các ví lớn trên on-chain được theo dõi bởi Santiment và các bên khác, cá voi đã âm thầm tích lũy trong các nhóm ngành sau, với một số token thậm chí đạt mức cường độ tích lũy cao kỷ lục kể từ năm 2025.

Nhóm 1: Thanh toán/Thanh toán xuyên biên giới - XRP trở thành lựa chọn yêu thích của cá voi

Với việc giải quyết vụ kiện giữa SEC và Ripple, ETF XRP cũng đã chuyển từ kỳ vọng sang hiện thực, kích thích thêm hành vi tích lũy của cá voi. Trong 30 ngày qua, XRP là loại tài sản có dòng tiền ròng từ cá voi đổ vào ấn tượng nhất trong số tất cả các altcoin:

- Các địa chỉ nắm giữ từ 1 tỷ đến 10 tỷ XRP đã tăng ròng 970 triệu XRP

- Các địa chỉ nắm giữ trên 10 tỷ XRP đã tăng ròng 150 triệu XRP

- Tổng dòng tiền vào của hai loại địa chỉ này vượt quá 2,4 tỷ USD;

- Số dư XRP trên các sàn giao dịch tiếp tục giảm, chạm mức thấp mới kể từ năm 2023.

Nhóm 2: Layer 1 truyền thống - Tích lũy ngược xu hướng đối với ADA

Cardano (ADA) đã chứng kiến một đợt "cá voi xoay vòng mua vào" rất hiếm gặp từ ngày 24 tháng 11 đến ngày 4 tháng 12, kéo dài 12 ngày:

- Ví nắm giữ lớn nhất (nắm giữ trên 10 tỷ ADA) bắt đầu tích lũy vào ngày 24 tháng 11 và kể từ đó đã tích lũy tổng cộng 130 triệu ADA;

- Các ví nắm giữ từ 10 triệu đến 100 triệu ADA bắt đầu tích lũy vào ngày 26 tháng 11, với mức tích lũy 150 triệu ADA;

- Cả hai nhóm đều đạt mức tăng ròng trong vài ngày, cho thấy mặc dù giá ADA gần mức thấp gần đây, các nhà đầu tư lớn vẫn tương đối tự tin;

- Cá voi có cơ sở chi phí thấp, và nếu giá có thể vượt qua 0,43 USD, nó có thể tăng lên 0,52 USD. Nếu giảm xuống 0,38 USD, xu hướng tăng có thể yếu đi và tín hiệu đảo chiều có thể thất bại.

Ba, DeFi Blue Chip: UNI và AAVE đồng loạt được mua gom

· UNI: Trong tuần qua, một cá voi đã thêm khoảng 800.000 token (trị giá gần 5 triệu USD), và sau cuộc bỏ phiếu chuyển đổi phí, 100 địa chỉ hàng đầu nắm giữ tổng cộng 8,98 triệu UNI, cho thấy động lực mua mạnh mẽ, trong khi nguồn cung trên nền tảng tiếp tục giảm.

· AAVE: Trong 30 ngày qua, một cá voi đã thêm hơn 50.000 token vào danh mục nắm giữ của họ, đạt tổng cộng 3,98 triệu token ATH.

Điểm chung giữa hai loại này: TVL tiếp tục tăng + Doanh thu thực (phí) bắt đầu tăng, với việc cá voi định vị sớm.

Bốn, Meme coin: Điều chỉnh chung, một số được cá voi mua gom ở mức "giảm giá"

Chiến trường chính:

· FARTCOIN: Một địa chỉ duy nhất đã mua gom 32,43 triệu token trong 24 giờ (10,7 triệu USD)

· PIPPIN: Cá voi đã gom 40,45 triệu token trong 24 giờ (7,28 triệu USD)

· PEPE: Trong 30 ngày qua, lượng nắm giữ của cá voi tăng 1,36%, tổng cộng hơn 10 triệu token. Tóm lại, vốn đầu cơ và vốn tổ chức đã cùng tham gia, và một đợt rally mạnh mẽ có thể xảy ra bất cứ lúc nào sau khi thanh khoản cạn kiệt.

Năm, Nhóm AI + Dữ liệu: ENA và TIA được ưa chuộng nhất

· ENA (Ethena): Cá voi đã tăng lượng nắm giữ thêm 2,84% trong 7 ngày qua, với 100 địa chỉ hàng đầu bổ sung hơn 50 triệu token

· TIA (Celestia): Nguồn cung nền tảng giảm 5%, tỷ lệ staking và TVL đều đạt mức cao nhất mọi thời đại

Câu chuyện AI + Câu chuyện mô-đun xếp chồng đã trở thành một trong những nhóm ngành dài hạn có độ chắc chắn cao trong vòng này.

6. Nhóm lưu trữ: FIL so với ICP

Bắt đầu từ cuối tháng 11, các địa chỉ cá voi của cả FIL và ICP đều chứng kiến dòng tiền rút ra đáng kể từ các sàn giao dịch, trong khi số lượng địa chỉ hoạt động và TVL tăng đồng bộ, đáp ứng nhu cầu lưu trữ phi tập trung của các mô hình AI lớn.

· FIL: Trong 30 ngày qua, lượng nắm giữ của cá voi tăng hơn 100.000 token, tổng giá trị khoảng 50 triệu USD; nguồn cung trên sàn giao dịch giảm 15%

· ICP: Các địa chỉ hoạt động trên on-chain tăng 30%, cá voi đã rút hơn 50.000 token khỏi các sàn giao dịch; TVL tăng lên 1,2 tỷ USD

Tóm tắt

Có thể thấy logic hiện tại của cá voi là:

· Mua khi giá giảm, coi đó là cơ hội mua vào, mua nhiều hơn khi giá giảm, gần như bỏ qua giá ngắn hạn;

· Ưu tiên các nhóm ngành có "doanh thu thực" hoặc "sự chắc chắn về cổ tức chính sách";

· Meme coin vẫn nằm trong "vùng xổ số" rủi ro cao, lợi nhuận cao;

· Nhóm ngành dài hạn (AI, mô-đun, lưu trữ, quyền riêng tư) đã được cá voi bố trí trước 2-3 quý.

Nhắc nhở rủi ro: Việc tích lũy của cá voi không đảm bảo giá sẽ tăng và cũng có thể dẫn đến áp lực bán sau đó. Vui lòng đảm bảo DYOR, giao dịch thận trọng và quản lý vị thế của bạn một cách nghiêm ngặt.

Liên kết bài viết gốc