Aviva Investors lancia il primo fondo tokenizzato su XRPL

Aviva Investors ha lanciato una classe di azioni tokenizzata del suo US Dollar Liquidity Fund sul XRP Ledger, portando la sua partnership con Ripple in produzione.

Summary

• Aviva Investors ha lanciato la prima struttura di fondo tokenizzata sul XRP Ledger.
• Il fondo con sede in Irlanda ha ricevuto l'approvazione della Banca Centrale d'Irlanda per la sua nuova classe di azioni.
• Gli investitori idonei possono accedere al fondo tramite portafogli digitali mentre BNY Mellon detiene gli attivi sottostanti.
• Il XRP Ledger ospita circa 4,37 miliardi di dollari in attivi reali distribuiti e rappresentati.

Aviva porta il suo fondo di liquidità in USD su XRPL

Aviva Investors e Ripple hanno annunciato il lancio il 29 luglio, dopo una partnership di tokenizzazione rivelata a febbraio. Il prodotto è una nuova classe di azioni dell'Aviva Investors US Dollar Liquidity Fund, un fondo monetario UCITS con sede in Irlanda lanciato nella sua forma tradizionale nel 2020.

Le aziende stanno utilizzando una struttura di "gemello digitale". Le partecipazioni del fondo sono rappresentate sul XRP Ledger, mentre il fondo esistente off-chain e il suo quadro normativo rimangono in vigore.

Gli investitori idonei con portafogli digitali approvati riceveranno lo stesso obiettivo di investimento, profilo di rischio, termini di liquidità e protezioni normative disponibili attraverso la classe di azioni convenzionale, secondo l'annuncio di lancio.

Mark Versey, CEO di Aviva Investors, ha descritto il lancio come il primo passo del gestore patrimoniale nei fondi tokenizzati.
"Riteniamo che questa tendenza aumenterà l'efficienza e porterà infine a risultati migliori per i clienti."

La Banca Centrale d'Irlanda approva la classe di azioni tokenizzata

La Banca Centrale d'Irlanda ha approvato la nuova classe di azioni, consentendo al prodotto di operare all'interno della struttura regolamentata esistente del fondo.

Aviva ha dichiarato che il fondo mira a rendimenti a basso rischio e liquidità giornaliera attraverso strumenti di debito a breve termine di alta qualità denominati in dollari statunitensi. BNY Mellon continuerà a detenere gli attivi sottostanti del fondo, separando la custodia regolamentata dal registro blockchain che rappresenta le partecipazioni degli investitori.

Komainu, un custode di attivi digitali regolamentato, ha supportato l'infrastruttura blockchain, mentre Licuido ha fornito la tecnologia per tokenizzare il fondo. La struttura consente ad Aviva di emettere e gestire le azioni del fondo su XRPL senza spostare direttamente i titoli sottostanti sulla rete.

Per gli investitori statunitensi, la denominazione in dollari del fondo non lo rende automaticamente disponibile negli Stati Uniti. L'accesso rimane limitato agli investitori idonei e dipende dalle normative locali sui titoli, dalle approvazioni di distribuzione e dai requisiti di onboarding di Aviva. L'annuncio non ha identificato un'offerta al dettaglio negli Stati Uniti o un'approvazione dalla Securities and Exchange Commission.

Ripple espande la sua strategia di prodotto istituzionale

Il lancio trasforma la prima partnership di Ripple con un gestore di investimenti europeo in un prodotto attivo. Quando le aziende hanno annunciato il loro accordo a febbraio, hanno dichiarato di intendere collaborare fino al 2026 e oltre per portare fondi regolamentati su XRPL.

Ripple ha anche ampliato altre parti della sua infrastruttura istituzionale. La scorsa settimana, l'azienda ha lanciato Ripple Mint, offrendo ai clienti approvati un canale diretto per emettere, riscattare, collegare e tracciare il suo stablecoin Ripple USD.

Ripple ha investito separatamente nella società di conformità Notabene, che gestisce una rete di pagamento e transazione per aziende regolamentate. Insieme, gli aggiornamenti affrontano l'emissione di token, la distribuzione e la conformità piuttosto che fare affidamento su un singolo prodotto blockchain.

SBI Holdings, un partner di lunga data di Ripple, sta anche ampliando la sua esposizione alla blockchain. Il gruppo finanziario giapponese ha recentemente rinominato SBI Security Solutions in SBI Digital Practice e ha riposizionato la sussidiaria attorno al Canton Network. Questa mossa estende la strategia on-chain istituzionale di SBI oltre Ripple e XRPL.

Il XRP Ledger detiene 4,37 miliardi di dollari in attivi tokenizzati

Il fondo Aviva si unisce a un gruppo crescente di prodotti finanziari tokenizzati rappresentati su XRPL.

I dati di RWA.xyz mostrano 313,3 milioni di dollari in attivi distribuiti e 4,06 miliardi di dollari in attivi rappresentati sulla rete al 29 luglio. Insieme, queste categorie hanno collocato il valore degli attivi reali tracciati da XRPL a circa 4,37 miliardi di dollari.

Il numero di detentori di RWA è aumentato del 17,42% negli ultimi 30 giorni, raggiungendo 182. Tuttavia, il valore degli attivi distribuiti è diminuito del 5,24%, mentre il valore rappresentato è calato dello 0,47% nello stesso periodo.

XRPL ha anche detenuto 952,25 milioni di dollari in stablecoin, inclusi circa 907,2 milioni attribuiti a RLUSD. Aggiungere stablecoin ai dati RWA distribuiti e rappresentati della rete porterebbe il totale tracciato a oltre 5,3 miliardi di dollari, sebbene RWA.xyz elenchi le categorie separatamente.

Aviva e Ripple non hanno rivelato il valore iniziale delle azioni emesse attraverso la classe tokenizzata. La crescita futura dipenderà dall'onboarding degli investitori e dalla possibilità che Aviva espanda il modello ad altri fondi nell'ambito della partnership.