Самые короткие акции на Уолл-Стрит: против каких компаний ставят?

Недавняя тепловая карта выделяет несколько американских компаний с значительным коротким интересом, среди которых Wolfspeed, Purple Innovation, Plug Power и UiPath. Что это означает для инвесторов и какие риски?

• Уолл-Стрит увеличила свои ставки против акций таких компаний, как Wolfspeed, Purple Innovation и Recursion Pharmaceuticals.
• Высокий короткий интерес может вызвать высокую волатильность и потенциальные короткие сжатия, если цены вырастут.
• Список включает компании из различных секторов, от технологий до авиаперевозок и возобновляемых источников энергии.

Группа акций с высоким коротким интересом привлекает внимание инвесторов на Уолл-Стрит.

Согласно статье Yahoo Finance, ссылающейся на GuruFocus, недавняя тепловая карта раскрывает наиболее заметные имена в коротком позиционировании.

Список включает Wolfspeed (NYSE:WOLF), Purple Innovation (NASDAQ:PRPL), Recursion Pharmaceuticals (NASDAQ:RXRX), Intellia Therapeutics (NTLA), Plug Power (NASDAQ:PLUG) и UiPath (NYSE:PATH).

Также упоминаются BigBear.ai (NYSE:BBAI), Wendy's (WEN), Virgin Galactic (SPCE), JetBlue Airways (JBLU) и Canadian Solar (CSIQ).

Другие значимые имена включают Medical Properties Trust (MPT), Sunrun (RUN), Quantum Computing (QUBT), Beyond Meat (BYND), Asana (ASAN), Lucid Group (NASDAQ:LCID) и NNE.

Исходный источник не предоставляет точные проценты короткого интереса или числовые рейтинги.

Тем не менее, сам факт появления в этой тепловой карте указывает на то, что медвежьи инвесторы создали относительно большие позиции в этих компаниях.

Что такое короткий интерес и почему это важно?

Короткий интерес представляет собой процент акций в обращении, которые были проданы в короткую позицию инвесторами, ставящими на падение цены.

Когда инвестор продает в короткую позицию, он берет взаймы акции у брокера и продает их на рынке.

Если цена падает, он может выкупить их по более низкой цене, вернуть и оставить разницу как прибыль.

Если цена растет, инвестор сталкивается с потенциально неограниченными убытками, так как ему нужно выкупить акции по более высокой цене.

Поэтому высокий короткий интерес может увеличить волатильность акции, особенно если положительные новости заставляют медведей закрывать свои позиции.

Компании, наиболее выделяемые медведями

Wolfspeed, производитель кремниевых полупроводников, столкнулся с финансовыми и операционными проблемами в последние кварталы.

Purple Innovation, компания по производству матрасов и товаров для сна, увидела падение своих продаж и акций на фоне жесткой конкуренции.

Recursion Pharmaceuticals, специализирующаяся на открытии лекарств с использованием искусственного интеллекта, пока не продемонстрировала устойчивую прибыльность.

Intellia Therapeutics, биотехнологическая компания, сосредоточенная на редактировании генов CRISPR, представляет собой высокий клинический и регуляторный риск.

Plug Power, поставщик водородных топливных элементов, сообщил о значительных убытках и проблемах с ликвидностью.

UiPath, лидер в области роботизации процессов, столкнулся с замедлением роста и изменениями в своем высшем руководстве.

За пределами технологий: разнообразные сектора под давлением

BigBear.ai, компания по анализу данных с использованием ИИ, испытала резкое падение с момента своего выхода на биржу через SPAC.

Wendy's, сеть быстрого питания, сталкивается с давлением на маржи и трафик клиентов в условиях инфляции.

Virgin Galactic, компания по космическому туризму, пока не генерирует значительных доходов и зависит от постоянного финансирования.

JetBlue Airways, американская авиакомпания, сталкивается с высокими операционными расходами и неудачной интеграцией с Spirit Airlines.

Canadian Solar, производитель солнечных панелей, конкурирует на глобальном рынке с избытком предложения и узкими маржами.

Medical Properties Trust, REIT для больниц, увидел падение своего дивиденда и стоимости активов из-за проблемных арендаторов.

Что означает высокий короткий интерес для инвесторов?

Высокий короткий интерес не означает автоматически, что акция упадет.

На самом деле, это может быть противоположным сигналом, если фундаментальные показатели компании неожиданно улучшаются.

В этом случае короткие продавцы вынуждены покупать акции, чтобы покрыть свои позиции, что приводит к росту цены.

Этот феномен, известный как "short squeeze", в прошлом вызывал взрывные движения акций, таких как GameStop или AMC.

Тем не менее, многие из этих компаний имеют реальные структурные проблемы, которые оправдывают пессимизм медведей.

Инвесторы должны анализировать каждый случай отдельно и не предполагать, что высокий короткий интерес является автоматической возможностью для покупки.

Контекст текущего рынка

В условиях высоких процентных ставок и умеренного экономического роста инвесторы склонны наказывать неприбыльные компании или компании с высоким уровнем долга.

Акции спекулятивного роста, такие как многие из упомянутых, особенно страдают, поскольку их оценки зависят от будущих потоков.

С другой стороны, популярность биржевых фондов (ETF) и количественных стратегий увеличила прозрачность коротких позиций.

Это позволяет розничным инвесторам отслеживать короткий интерес в реальном времени через бесплатные платформы.

Публичная информация о коротких продажах может выровнять игровое поле, хотя также вызывает спекулятивные движения в краткосрочной перспективе.

Заключение: осторожность и глубокий анализ

Акции, перечисленные в тепловой карте GuruFocus, представляют собой выборку наиболее концентрированных медвежьих ставок на Уолл-стрит.

Хотя точные проценты неизвестны, разнообразие секторов предполагает, что медведи видят специфические слабости в каждой компании.

Инвесторы, заинтересованные в этих акциях, должны исследовать финансовые отчеты, положение с наличностью и перспективы роста.

Высокий короткий интерес может быть ловушкой для ценности или краткосрочной возможностью, в зависимости от развития каждого бизнеса.

Связанная с этими позициями волатильность делает необходимым адекватное управление рисками и четкую инвестиционную тезу.

Этот контент предоставляется исключительно в общих информационных целях и не является финансовым, инвестиционным, юридическим или налоговым советом. Любые мероприятия, вознаграждения, онлайн-акции или связанная с ними информация, упомянутые в настоящем документе, не должны рассматриваться как рекомендация, приглашение к покупке, продаже, торговле или иной сделке с какими-либо криптоактивами. Криптоактивы очень волатильны и могут привести к убыткам. Доступность услуг, продуктов WEEX и связанных с ними событий может варьироваться в зависимости от региона. Вы несете ответственность за обеспечение того, чтобы ваше участие соответствовало применимым местным законам и нормативным актам.