حذف Aster آشکارکننده بحران رو به رشد integrity در DeFi
در دنیای پرجنبوجوش DeFi، جایی که نوآوریها هر روز مرزها را جابهجا میکنند، یک رویداد اخیر همه چیز را زیر سؤال برده است. حذف Aster از پلتفرم DefiLlama به دلیل نگرانیهای مربوط به اعتبار دادهها، نشاندهنده یک بحران عمیقتر در این فضا است. تصور کنید که در یک بازار شلوغ، جایی که همه به دنبال برتری هستند، ناگهان یکی از بازیگران اصلی متهم به دستکاری آمار میشود. این داستان نه تنها درباره Aster است، بلکه درباره اعتماد کلی به دادهها در DEXها صحبت میکند. بیایید عمیقتر کاوش کنیم و ببینیم چگونه این اتفاق، جنگ جدیدی را برای اعتبار در میان صرافیهای مشتقه غیرمتمرکز به راه انداخته است.
Aster’s surge reignites debate over fake volumes
Aster، یک DEX مشتقه که توسط YZi Labs پشتیبانی میشود، اخیراً در حجم معاملات جهشی خیرهکننده داشت و حتی از برخی رقبا پیشی گرفت. اما در روز یکشنبه، بنیانگذار DefiLlama با نام 0xngmi در X اعلام کرد که حجمهای گزارششده Aster شباهت زیادی به بازار perpetuals یک صرافی بزرگ دارد، که منجر به حذف آن شد. این اقدام بحثهای داغی را برانگیخت؛ برخی آن را نشانهای از تمرکزگرایی دانستند، در حالی که دیگران سؤال کردند آیا این رشد واقعی بوده یا ساختگی.
طبق دادههای بهروز تا ۱۰ اکتبر ۲۰۲۵، Aster همچنان حجم معاملات روزانهای بیش از ۵۰ میلیارد دلار را ثبت کرده است، در حالی که رقبایی مانند Hyperliquid حدود ۱۲ میلیارد دلار نشان میدهند. greg Magadini، مدیر مشتقات در Amberdata، به ما میگوید که wash trading و حجمهای بادکرده حدود یکچهارم صرافیها را تحت تأثیر قرار میدهد. این حجمها اغلب از طریق معاملهگرانی که برای کسب points یا airdrop فعالیت مصنوعی ایجاد میکنند، یا خود صرافیها که برای جذب حجم واقعی اغراق میکنند، افزایش مییابند.
برای مثال، تحلیلهای اخیر نشان میدهد که پنج کیف پول برتر در Aster بیش از ۱۰۰ میلیارد دلار حجم در ۳۰ روز ایجاد کردهاند، که برخی از آنها مشکوک به Sybil behavior برای farm کردن airdrop هستند. در مقابل، open interest به عنوان شاخصی واقعیتر عمل میکند؛ جایی که Hyperliquid با ۱۸ میلیارد دلار پیشتاز است، Aster حدود ۶ میلیارد دلار دارد. این مقایسه مانند تفاوت بین یک مهمانی شلوغ اما کوتاهمدت و یک تعهد طولانیمدت است – open interest نشاندهنده موقعیتهایی است که نیاز به وثیقه و پرداخت funding دارند، نه فقط معاملات سریع و مصنوعی.
Aster fans champion Dune in irony
DefiLlama یکی از محبوبترین پلتفرمهای داده در DeFi است که پروتکلها را در زنجیرههای مختلف ردیابی میکند. حذف Aster خلأیی ایجاد کرد و برخی کاربران به Dune Analytics روی آوردند، جایی که داشبوردهای سفارشی میسازند. جالب اینجاست که بسیاری از این داشبوردهای Dune از دادههای خود DefiLlama استفاده میکنند، که یک irony واضح است.
0xngmi در پاسخ به انتقادها در X گفت که این اقدام به دلیل wash trading آشکار بوده و قبلاً صرافیهایی مانند Lighter را هم حذف کردهاند. wash trading در بازارهای سنتی ممنوع است، اما در crypto، تشخیص آن به شرکتهای تحلیلی وابسته است که الگوهای round-trip را شناسایی میکنند – مانند خرید و فروشهای تکراری در زمان کوتاه.
در حالی که بحثها ادامه دارد، باید به اهمیت brand alignment در این فضا اشاره کنیم. پروژههایی که با ارزشهای شفافیت و اعتبار همراستا هستند، مانند WEEX exchange که با تمرکز بر امنیت و دادههای واقعی، اعتماد کاربران را جلب کرده، میتوانند الگویی برای دیگران باشند. WEEX نه تنها ابزارهای پیشرفتهای برای معاملات مشتقه ارائه میدهد، بلکه با تعهد به integrity، به کاربران کمک میکند تا در محیطی امن و قابل اعتماد فعالیت کنند، که این امر برند آن را به عنوان یک گزینه معتبر تقویت میکند.
Aster drama highlights challenges in measuring DeFi
این درام اطراف Aster چالشهای اندازهگیری حقیقت در بازارهای غیرمتمرکز را برجسته میکند. در دنیایی که trading volume حدود ۸۰ درصد بازار crypto را تشکیل میدهد، اعتماد به دادهها حیاتی است. اما وقتی airdropها و استراتژیهای خودکار آمار را تحریف میکنند، open interest و funding payments شاخصهای بهتری برای فعالیت واقعی ارائه میدهند.
بر اساس جستجوهای پرتکرار در Google مانند “چگونه wash trading در DeFi را تشخیص دهیم؟” یا “بهترین DEX برای perpetual trading”، کاربران به دنبال شفافیت هستند. در Twitter، موضوعاتی مانند #DeFiIntegrity و پستهای اخیر درباره airdrop farming داغ هستند، با بروزرسانیهایی از ۰xngmi در ۸ اکتبر ۲۰۲۵ که تأکید میکند DefiLlama سیاستهای سختگیرانهای برای جلوگیری از دادههای جعلی اعمال کرده است. علاوه بر این، اعلام رسمی اخیر از سوی برخی پروتکلها نشان میدهد که تلاشها برای استانداردسازی دادهها افزایش یافته، با تمرکز بر ابزارهایی که wash trading را به طور خودکار شناسایی میکنند.
این وضعیت مانند یک مسابقه دو است که در آن سرعت (volume) مهم است، اما استقامت (open interest) برنده را تعیین میکند. در نهایت، رشد Aster، چه واقعی باشد چه نه، نشان میدهد که اعتماد به دادهها در crypto هنوز شکننده است و نیاز به ابزارهای بهتر برای اندازهگیری واقعی دارد.
FAQ
چگونه میتوان wash trading را در یک DEX تشخیص داد؟
wash trading اغلب با الگوهای خرید و فروش تکراری در زمان کوتاه شناسایی میشود. به دنبال درصد بالای معاملات یکسان در جفتهای مختلف باشید و از ابزارهایی مانند DefiLlama برای تأیید استفاده کنید.
تفاوت بین trading volume و open interest چیست؟
trading volume حجم کل معاملات را نشان میدهد، در حالی که open interest موقعیتهای باز را که نیاز به وثیقه دارند، اندازهگیری میکند و شاخصی واقعیتر از فعالیت است.
آیا airdrop farming میتواند به DeFi آسیب بزند؟
بله، زیرا فعالیت مصنوعی مانند Sybil attacks آمار را تحریف میکند و اعتماد کلی به پلتفرمها را کاهش میدهد، اما پروتکلهای قوی میتوانند با قوانین سختگیرانه آن را مدیریت کنند.
ممکن است شما نیز علاقهمند باشید

از OKX تا Bybit، صرافیها با سرعت بالا در بزرگراه لاستیک عوض میکنند

تاریخچه مختصر و آینده قراردادهای دائمی

عامل هوش مصنوعی در همان روز شناسه و کیف پول دریافت میکند | خبرهای صبحگاهی ریوایر

IOSG: نگرش انعطافپذیری قدرت: تغییر پارادایم: از داراییهای کلان تا لایه هوش توزیعشده

توضیح افزایش ۳۵ درصدی قیمت موراتا: یک خازن که امپراتوری هوش مصنوعی را سرد میکند

مینیمکس: یک جوان از شهرستان هنان و ۳۰۰ میلیاردش

از پروژه رها شده تا هدفی با ارتفاع آسمانی، مسترکارت BVNK را به قیمت 1.8 میلیارد دلار خریداری کرد

آیا قیمتگذاری Polymarket دقیق است؟ من یک بحران را با ۲۰۰ عامل شبیهسازی کردم تا بفهمم

یک دهه از تنظیمات سرانجام روشن شد، پیروزی برای منطق کریپتو-بومی

گزارش صبحگاهی | مسترکارت برنامه دارد تا BVNK را به مبلغ حداکثر ۱.۸ میلیارد دلار خریداری کند؛ بنیاد سولانا توکنهای جمعآوریکننده را در سولانا راهاندازی میکند؛ بیتکوین برای اولین بار در چهار سال گذشته ۸ افزایش متوالی را تجربه میکند

Aster Chain رسماً راهاندازی شد: تعریف عصر جدیدی از حریم خصوصی و شفافیت درون زنجیرهای

توکن به خارج از کشور میرود و برق چین را به جهان میفروشد

RootData: گزارش پژوهشی شفافیت صرافی ارزهای دیجیتال فوریه ۲۰۲۶

«One and Done SEA»، بنابراین اوپنسی تصمیم میگیرد کمی بیشتر صبر کند.

ری دالیو: راه حل مناقشه ایران و آمریکا در تنگه هرمز است

تنها در ۷۰ روز، پلیمارکت به راحتی دهها میلیون دلار کارمزد جمعآوری کرد

ماتریکسداک در حال عرضه توکن نقره XAGm است که بر اساس استاندارد FRS به عنوان یک دارایی با پشتوانه نقره درون زنجیرهای ساخته شده است.
