Volatilitätskompression und CPI: Händler bewertet Szenarien für Bitcoin und Ethereum

• Bitcoin schließt technisch das Backup-Szenario ab, aber die Qualität der Preisbewegung bleibt schwach.
• Der BVOL-Index deutet auf einen bevorstehenden starken Impuls hin.
• Ethereum ist unter $1950 eingeklemmt und birgt das Risiko von Manipulationen um $2000.
• CPI, PPI und Einzelhandelsumsätze werden zu den wichtigsten makroökonomischen Auslösern der Woche.

Haftungsausschluss: Das Material stellt keine finanzielle Empfehlung oder Aufforderung zum Handeln dar. Die präsentierte Analyse ist die private Meinung des Autors. Incrypted übernimmt keine Verantwortung für die Investitionsentscheidungen der Leser.

Bitcoin und Ethereum – Volatilitätskompression, makroökonomischer CPI-Bereich und politisches Informationsrauschen

In der vergangenen Woche hat die führende Kryptowährung technisch unser Backup-Szenario abgeschlossen, jedoch lässt die Qualität der Preisbewegung zu wünschen übrig.

Die Analyse des BVOL-Index weist eindeutig auf einen bevorstehenden starken Impuls hin, und die allgemeine Struktur des Charts begünstigt bisher die Käufer.

Der fundamentale Hintergrund ist extrem gesättigt: Wir sehen ein Sinken der Risiken für Zinserhöhungen nach den Arbeitslosenzahlen, aber vor uns liegen wichtige Inflationskennzahlen – der Verbraucherpreisindex (CPI), der Kernpreisindex für persönliche Konsumausgaben (PCE) und die US-Bruttoinlandsproduktstatistik (BIP).

Die politische Arena erzeugt ebenfalls Instabilität: Der Rückgang der Umfragewerte zwingt Trump zu lautstarken Erklärungen ohne reale Vereinbarungen. Parallel dazu blockierten die Demokraten den CLARITY Act aufgrund von Streitigkeiten über die Werbung für Projekte, während der Skandal und die Gerichtsverfahren rund um den Scam-Token TRUMP dem Markt Nervosität verleihen.

Diese gesamte Informationsschicht soll die sommerliche Liquidität auflösen. Die kürzliche Emission von 1 Milliarde USDT spricht eindringlich für die Notwendigkeit, Margin-Positionen durch große Akteure abzusichern.

Lassen Sie uns die priorisierten Bewegungsvektoren der Majors für die nächsten fünf Tage analysieren.

Bitcoin – aktuelle Szenarien

Szenario A – Impulsiver Short-Squeeze

Die angesammelte Energie wird durch einen dynamischen Ausbruch über die oberen Ziele von $65.391 und $67.255 realisiert. Das Einsammeln dieser Liquidität sendet den Vermögenswert in den Block von $67.000-$70.000.

In diesem Bereich ist es entscheidend, den Preis über dem Höchststand der letzten Woche (PWH) von $65.482 zu sehen, um die Stärke des Käufers zu bestätigen.
Vier-Stunden-Chart BTC/USDT.P. Daten: TradingView.

Szenario B – Abzug von Pools und Rückzug in die Korrektur

Der Preis entfernt ein oberes Niveau, zeigt dann jedoch Schwäche. Es beginnt die Fixierung von Long-Positionen, und der Vermögenswert fällt schnell.

Die Marktmechanik ist so, dass Rückgänge immer aggressiver und schneller erfolgen als Anstiege. Ein negativer Auslöser kann alles sein – von heißen Makrodaten bis hin zu einer neuen Eskalation im Nahen Osten.

Die Ziele werden unberührte untere Liquiditätspools sein.
Vier-Stunden-Chart BTC/USDT.P. Daten: TradingView.

Szenario C – Zähe Seitwärtsbewegung

Unabhängig von der Interaktion mit den oberen Zielen fehlt dem Vermögenswert das Volumen für eine zielgerichtete Bewegung.

Der Preis steckt in einem engen Flachbereich fest, ähnlich wie in der letzten Woche, und sammelt weiterhin langsam Positionen innerhalb des aktuellen Bereichs.
Vier-Stunden-Chart BTC/USDT.P. Daten: TradingView.

Wichtige Auslöser der Woche:

• Bericht zur Verbraucherinflation (CPI) am Mittwoch. Dies ist der Hauptkatalysator für Volatilität, der den Trend bestimmen oder vollständig vom Marktteilnehmer ignoriert werden könnte;
• Senatsferien und Aussetzung des CLARITY Act bis zum Herbst. Gleichzeitig beobachten wir versteckte Liquiditätszuflüsse von der US-Notenbank (Fed) in den Bankensektor - eine Art punktuelles QE vor den Wahlen;
• Fortsetzung der Unternehmensberichterstattung. Der S&P 500 hat bereits historische Höchststände erreicht, und die Fortsetzung dieses Anstiegs könnte ein Lokomotiv für den Kryptomarkt werden;
• Die allgemeine Stimmung bleibt paradoxerweise positiv. Die Strategie für die Woche besteht darin, den Fokus auf kürzere Zeitrahmen zu verlagern, mit Vermögenswerten zu arbeiten, bei denen es echte Volumina gibt, lokale Pumpen zu nutzen und nur mit eigenen systematischen Setups streng zu handeln.

Ethereum - Widerstand bei $2000 und Risiko von Manipulationen

Der Hauptaltcoin konnte das bevorzugte Szenario von Bitcoin nicht kopieren. Wir haben eine Umkehr ohne das Erreichen gleicher Tiefststände (EQL) gesehen, was eine technische Unvollständigkeit hinterlässt.

Der Chart wird jetzt unter dem Widerstand von $1950 eingeengt. Oben gibt es genügend Liquidität, aber auch unten hat sich ein gefährliches Volumen von <> angesammelt.

Das Vertrauen in den bullischen Trend wird erst nach einem echten Durchbruch und einer Festigung über der runden Marke von $2000 entstehen.

Szenario A - Echte Durchbruch und Festigung

Synchron mit dem Major durchbricht der Preis den Bereich von $1950-$2000. Die Hauptaufgabe besteht darin, sich über PWH zu festigen.

Dies wird den Weg für die Schließung des stündlichen Ungleichgewichts und die Sammlung von Liquidität öffnen, die während der jüngsten Korrektur hinterlassen wurde.
Vier-Stunden-Chart ETH/USDT.P. Daten: TradingView.

Szenario B - Manipulativer Spike und Rückgang

Der Vermögenswert sammelt Stopps an einem der lokalen Höchststände, verliert an Momentum und dreht sich um.

Das logische Ergebnis ist eine Korrekturbewegung zu den unteren Pools, um die angesammelten Margin-Positionen des Einzelhandels zu liquidieren.
Vier-Stunden-Chart ETH/USDT.P. Daten: TradingView.

Szenario C - Basisbildung vor dem Ausbruch

Der Preis geht in eine lokale Konsolidierung über. Um das bullische Potenzial zu bewahren und sich auf den aufsteigenden Impuls vorzubereiten, ist es jetzt entscheidend, den Unterstützungsbereich von $1880-$1900 zu halten.
Vier-Stunden-Chart ETH/USDT.P. Daten: TradingView.

Handelsstrategie

Derzeit erscheint es am sinnvollsten, sich aus dem Markt für schwere Vermögenswerte zurückzuziehen.

Der Markt erlaubt es der Masse äußerst selten, zu komfortablen Preisen Long-Positionen einzugehen, ohne vorherige harte Manipulation oder das Erreichen lokaler Tiefststände.

Ich ziehe in Betracht, ein Raster von Short-Orders aufzustellen. Eine abwartende Position ist jetzt objektiv vorteilhafter als Verluste durch Nachrichten-<> oder verbale politische Interventionen zu erleiden.

Dollarindex - Tiefes Eintauchen nach dem NFP-Fehlschlag, Schutz bei 99,400 und Erwartung des CPI

Rückblick und aktuelle Position

Die vergangene Handelswoche endete mit einem starken Verkaufsimpuls für den Dollar-Index (DXY). Der überraschende Rückgang des US-Arbeitsmarktberichts – die Zahl der Beschäftigten außerhalb des Landwirtschaftssektors (Non-Farm Payrolls) zeigte einen Rückgang um 23.000 gegenüber einer prognostizierten Zunahme von 85.000 – in Kombination mit einer Verlangsamung des Lohnwachstums drückte den DXY auf neue lokale Tiefststände.

Die bullische Struktur wurde vollständig gebrochen, und der Preis durchbrach impulsiv die vorherige Unterstützungsebene PWL.

Derzeit wird DXY im Bereich von 99,568-99,600 gehandelt, eingeklemmt innerhalb eines gebildeten vierstündigen Preisungleichgewichts (4H FVG) direkt an den unteren Grenzen.

Der Index befindet sich in einer Akkumulationsphase vor einem weiteren starken fundamentalen Trigger: Am Mittwoch wird ein neuer CPI-Bericht veröffentlicht, der zusammen mit den Daten zum Produzentenpreisindex (PPI) und den Einzelhandelsumsätzen die mittelfristige Richtung der US-Währung bestimmen wird.

Technisches Bild

Im vierstündigen Zeitrahmen dominiert der abwärts gerichtete Order Flow, jedoch stößt der Preis auf einen Schlüsselblock der Käuferliquidität.

Schlüsselstrukturlevel:

• PWH 101,640 – aktualisiertes wöchentliches Hoch, das als wichtiger Widerstand und technisches Ziel für Käufer im Falle einer globalen Umkehr fungiert;
• PWL 99,400 – frisches wöchentliches Tief, aktuelle technische Unterstützung und festgelegter Liquiditätspool von unten;
• Tiefststand des letzten Monats (PML) 98,919 – strategisches monatliches Tief, das als Hauptziel für Verkäufer im Falle eines Bruchs der aktuellen Akkumulationszone dient;
• Zonen 4H FVG: Direkt im Bereich des aktuellen Preises 99,50-99,80 wird ein bullisches 4H FVG gehandelt. Darüber bleibt ein dichter, nicht überdeckter bärischer Ungleichgewicht im Bereich von 100,70-100,90, und tiefer unter dem monatlichen Tief befindet sich ein Block bei 98,50-98,80.

Aktuelle Handelszenarien

Szenario A – Spike PWL 99,400 mit anschließendem V-förmigen Rückgang

Der Index macht einen impulsiven Abwärtsschub mit der Liquiditätsentnahme unter PWL 99,400, findet dort eine aggressive Limitnachfrage und bildet dann eine bullische Umkehr mit dem Durchbruch der Zwischenwiderstände und dem Ausbruch zu PWH 101,640.
DXY-Index-Chart. Daten: TradingView.

Szenario B – Schutz des aktuellen 4H FVG und Rücksprung zu den oberen Zielen

Der Preis hält die aktuelle Ineffizienz-Zone 4H FVG 99,50-99,80 ohne das wöchentliche Tief zu aktualisieren, bildet eine Konsolidierung und entwickelt einen planmäßigen aufwärts gerichteten Rücksprung zum oberen Ungleichgewicht 100,70-100,90 mit dem Potenzial für einen weiteren Sturm auf PWH 101,640.

Dies ermöglicht es dem Markt, die Indikatoren vor der Veröffentlichung der Makrodaten zu entlasten.
DXY-Index-Chart. Daten: TradingView.

Szenario C – Ablehnung des Rücksprungs, Durchbruch PML und Abgang in tiefes 4H FVG

Bei schwachen Inflationsdaten erhält DXY eine harte Ablehnung in der aktuellen Zone 4H FVG, bricht die Unterstützung PWL 99,400, durchbricht das monatliche Tief PML 98,919 und geht in einen kapitulativen Ausverkauf zum unteren Block der Ineffizienz 98,50-98,80.

Ein solcher Dollar-Dump würde den Käufern von Bitcoin und Ethereum die Hände frei machen, um die Schlüsselziele – $67.255 und $2.020+ – zu erreichen.
DXY-Index-Chart. Daten: TradingView.

Nachrichtenauslöser der Woche:

• Dienstag, 11. August, 17:00 Uhr ― Verkaufszahlen auf dem Sekundärmarkt für Wohnimmobilien im Juli;
• Mittwoch, 12. August, 15:30 Uhr ― Verbraucherpreisindex (CPI) und Kern-CPI im Jahres- und Monatsvergleich für Juli. Der wichtigste Makrobericht der Woche;
• Mittwoch, 12. August, 17:30 Uhr ― Rohölvorräte in den USA;
• Donnerstag, 13. August, 15:30 Uhr ― Erzeugerpreisindex (PPI) für Juli und wöchentliche Erstanträge auf Arbeitslosenhilfe;
• Freitag, 14. August, 15:30 Uhr ― Einzelhandelsumsatz und Kern-Einzelhandelsumsatz für Juli.

Stimmung und Taktik

Bis zur Veröffentlichung der CPI-Daten am Mittwoch wird der DXY mit hoher Wahrscheinlichkeit im aktuellen Bereich von 99,400-99,800 eingeschränkt sein. Die tatsächliche Volatilität und die Richtung des mittelfristigen Trends werden durch die Veröffentlichung des Inflationsblocks bestimmt.

Handlungsplan: Bis Mittwoch halten wir uns von mittelfristigen Geschäften in einem dünnen Orderbuch fern. Wir arbeiten punktuell während des Tages auf kürzeren Zeitrahmen von 1H und darunter, realisieren Gewinne in Teilen und treffen strategische Entscheidungen zu risikobehafteten Anlagen erst nach dem Schließen der vierstündigen Kerzen des DXY.