Interpretación del informe del GAFI: Evolución del papel de los activos virtuales en el blanqueo de capitales profesional, bancos subterráneos y servicios similares a Hawala

Interpretación del informe del GAFI: Evolución del papel de los activos virtuales en el blanqueo de capitales profesional, bancos subterráneos y servicios similares a Hawala

El 3 de septiembre, el Grupo de Acción Financiera (GAFI) publicó el informe titulado "Investigación sobre el blanqueo de capitales profesional, bancos subterráneos y proveedores de servicios similares a Hawala". El informe se basa en las respuestas a cuestionarios de 46 jurisdicciones, estudios de casos y seminarios de expertos, centrándose en la combinación de bancos subterráneos, Hawala y otros proveedores de servicios similares (Hawala and Other Similar Service Providers, HOSSPs) con redes de blanqueo de capitales profesionales, y revela cómo los activos virtuales (VA) se integran en las cadenas de negocio de los bancos subterráneos y Hawala, convirtiéndose en una capa de liquidación importante en las redes de transferencia de valor subterráneas.

En este artículo, Beosin interpretará el contenido central del informe, ayudando a los lectores a comprender rápidamente los modos de operación y las tendencias evolutivas de los activos virtuales en los bancos subterráneos y HOSSPs, mejorando así la conciencia y la capacidad de respuesta ante los riesgos de cumplimiento relacionados con los activos virtuales.

I. Hawala digital: Liquidación mixta utilizando activos virtuales

Uno de los hallazgos más importantes de este informe es la transformación digital de los bancos subterráneos y HOSSPs. Utilizan tecnología digital para coordinar, ejecutar y ocultar transferencias de valor informales (para el blanqueo de capitales profesional), abarcando una serie de prácticas que van desde la digitalización de las comunicaciones hasta la integración de activos virtuales y tecnologías de pago electrónico en los mecanismos de liquidación:

(1) Coordinación / Comunicación digital

Utilizan herramientas digitales como software de comunicación encriptada (WhatsApp, Telegram, Signal), libros de contabilidad electrónicos compartidos, etc., para coordinar transacciones, emitir instrucciones y reclutar personal de custodia de clientes. Además, el contenido de las comunicaciones a menudo se destruye rápidamente, se cifra y se almacena de manera dispersa en múltiples plataformas y países.

(2) Entrada digital

Los clientes inician transferencias a través de transferencias bancarias, billeteras móviles, aplicaciones de tecnología financiera y sistemas de pago instantáneo.

(3) Uso de herramientas de IA

Algunas jurisdicciones informan que se utilizan herramientas de IA para el blanqueo de capitales profesional, como ayudar a dividir automáticamente transacciones, enrutar dinámicamente fondos entre cuentas de testaferros y plataformas de pago, realizar conversiones rápidas entre moneda fiduciaria y activos virtuales, gestionar en masa cuentas de testaferros y generar flujos de transacciones similares a negocios legítimos.

(4) Liquidación con activos virtuales

Cada vez más, los operadores de Hawala utilizan activos virtuales (como USDT, USDC, DAI y otras stablecoins) para lograr liquidaciones casi instantáneas entre regiones, reduciendo la necesidad de transporte de efectivo físico. Esto puede servir como un medio alternativo o complementario a la liquidación tradicional, incluyendo transferencias de activos virtuales, intercambios de activos virtuales por efectivo, así como modos mixtos que combinan comercio y liquidación en efectivo. Ejemplos típicos incluyen:

Liquidación mixta de activos virtuales + metales preciosos

Las encuestas muestran que la liquidación mixta de activos virtuales + metales preciosos tiene el mayor grado de sistematización en el Medio Oriente. Esta estructura de liquidación multinivel incluye transferencias de activos virtuales, anclaje de valor respaldado por oro, y compensación de comercio o bienes de alto valor, como en el caso de los bancos subterráneos y redes de Hawala en Turquía que utilizan simultáneamente activos virtuales y metales preciosos para completar la liquidación de transferencias de valor. Esta red conecta bancos, proveedores de servicios de activos virtuales (VASP), VA OTC, operadores de divisas y distribuidores de metales preciosos: las transferencias transfronterizas rápidas se realizan a través de activos virtuales, y commodities como el oro se utilizan para liquidar deudas entre operadores, aprovechando entidades legales y personas relacionadas, apoyando las operaciones de liquidación y ocultando la naturaleza de las transferencias de valor informales.

Liquidación mixta de activos virtuales + efectivo

Tomando como ejemplo la operación Karasu en España, esta operación desmanteló una red de bancos subterráneos con dos ramas principales. La rama árabe recolectaba fondos ilegales (efectivo) y se conectaba a través de intermediarios con la rama china dentro de España, donde la rama china transportaba el efectivo a los líderes de la rama árabe o a destinatarios designados, y luego el intermediario pagaba a la rama china una cantidad equivalente en activos virtuales, logrando el intercambio de fondos ilegales desde el extranjero a España.

Además, el informe menciona que un tercio de las jurisdicciones encuestadas informaron haber observado estructuras de Hawala relacionadas con el este de Asia, que han sido denominadas por múltiples agencias de aplicación de la ley como "redes de blanqueo de capitales en lengua china", como el caso anterior del Grupo Huiwang. Los participantes de estas redes transnacionales de crimen organizado provienen de múltiples jurisdicciones. En su forma actual, se han convertido en redes de blanqueo de capitales industrializadas, sirviendo a diversos clientes criminales y no criminales, actuando como nodos centrales en un ecosistema de blanqueo de capitales multicultural, acumulando efectivo de diversos crímenes organizados, y completando el blanqueo a través de comercio, compras de lujo, casinos y activos virtuales.

En general, los activos virtuales, como herramientas de transferencia de valor digital, actúan como medios de liquidación o habilitación, acelerando y apoyando otros tipos de modos de liquidación, aumentando la complejidad de las cadenas de transacción, y permitiendo a las redes de Hawala lograr una mayor velocidad de liquidación, alcance global y un cierto grado de anonimato.

II. Desafíos de gobernanza y recomendaciones prácticas

El informe resume sistemáticamente los desafíos que enfrentan las jurisdicciones en la gobernanza de los bancos subterráneos y HOSSPs:

(1) Fragmentación de definiciones

Las jurisdicciones tienen diferencias en los términos y definiciones de bancos subterráneos y HOSSPs, e incluso dentro de un mismo país, las definiciones utilizadas entre diferentes departamentos no son consistentes, lo que dificulta alcanzar un consenso y obstaculiza la cooperación internacional, la inducción de patrones delictivos y la alineación de inteligencia, dificultando la formación de respuestas coherentes y adecuadas de AML/CFT.

(2) Brecha de información cognitiva

La mayoría de las jurisdicciones tienen un conocimiento insuficiente sobre los modos de operación, la escala, los perfiles de clientes y los patrones delictivos de los bancos subterráneos y HOSSPs, careciendo de datos cuantitativos confiables y de información detallada sobre la estructura de redes de blanqueo de capitales profesionales y métodos de liquidación complejos (como la liquidación con activos virtuales).

(3) Inconsistencia en las reglas de regulación

Las redes de blanqueo de capitales profesionales realizan transacciones a través de arbitraje regulatorio en jurisdicciones con regulaciones laxas o poco claras y con mínima supervisión. Al mismo tiempo, la presión de "des-riesgo" en algunas jurisdicciones ha llevado a usuarios legítimos de remesas a recurrir a canales informales/no autorizados, fomentando el desarrollo de bancos subterráneos y HOSSPs.

(4) Dificultades en la investigación y obtención de pruebas

El seguimiento de fondos, la investigación y la obtención de pruebas se encuentran con dificultades: los fondos pueden no pasar completamente por el sistema bancario ni circular completamente en la cadena de bloques, sino que pueden ser parte de un modelo de liquidación mixto de efectivo-comercio-activos virtuales. En investigaciones transnacionales, la trazabilidad de activos virtuales, la obtención de datos de VASP en el extranjero y los procesos de asistencia judicial son lentos, y las diferencias en capacidades técnicas y formatos de datos obstaculizan la colaboración. Muchos bancos subterráneos también utilizan herramientas de automatización de IA para mover automáticamente fondos entre numerosas cuentas de testaferros, aumentando aún más la dificultad de la investigación.

Las agencias de inteligencia financiera y las fuerzas del orden también han señalado que tienen capacidades limitadas para monitorear la parte digital, como los canales de tecnología financiera y activos virtuales, y carecen de indicadores de alerta estandarizados, lo que crea obstáculos estructurales para la investigación proactiva.

Para abordar estos desafíos, el GAFI ha propuesto sistemáticamente medidas de mitigación y buenas prácticas para el uso de bancos subterráneos y HOSSPs en el blanqueo de capitales profesional:

(1) Prevención y aplicación de la ley en paralelo

Establecer un marco legal y regulatorio claro que defina qué actividades de HOSSP son legales y cuáles son ilegales, eliminando áreas grises;

Ampliar el control relacionado, la conciencia de riesgos y el enfoque regulatorio a empresas y profesiones no financieras (DNFBP) y sectores clave;

Reducir la dependencia de los usuarios legítimos de canales ilegales mediante medidas de divulgación pública, canales de denuncia y inclusión financiera;

Publicar estadísticas sobre acciones de aplicación de la ley, sanciones y condenas para aumentar la disuasión y apoyar la cooperación internacional.

(2) Pasar de la aplicación de la ley caso por caso a un enfoque de cadena completa contra el blanqueo de capitales

Identificar la cadena completa de blanqueo de capitales: captación de clientes - acumulación de efectivo - liquidación de compensaciones - blanqueo de fondos, estableciendo medidas específicas en cada etapa, como medidas de identificación, análisis de inteligencia financiera, inspecciones, monitoreo de transacciones, investigaciones, seguimiento de activos, cooperación nacional/internacional, con el objetivo principal de destruir la infraestructura de blanqueo de capitales.

(3) Establecer un marco de colaboración interinstitucional especializado

Las agencias de inteligencia financiera, los departamentos de ejecución, las autoridades reguladoras, las fiscalías, los bancos centrales, las aduanas, la administración tributaria y los departamentos de seguridad deben establecer grupos de trabajo especializados para abordar los bancos subterráneos/HOSSPs, coordinando esfuerzos en torno a objetivos comunes.

(4) Ampliar la inteligencia a través de la cooperación público-privada

Establecer un mecanismo de retroalimentación bidireccional a través de la cooperación público-privada, compartiendo sistemáticamente indicadores de alerta, métodos de monitoreo, estudios de casos, inteligencia sobre amenazas, etc., relacionados con bancos subterráneos/HOSSPs.

(5) Capacitación técnica para la regulación y la investigación

Para hacer frente a la digitalización de los bancos subterráneos/HOSSPs (como herramientas de comunicación encriptada, activos virtuales), se debe establecer una infraestructura digital capaz de integrar y analizar datos a través de múltiples departamentos, plataformas e instituciones, y los organismos de regulación y aplicación de la ley deben utilizar herramientas de análisis y seguimiento de blockchain (como Beosin KYT y Beosin Trace), así como herramientas de análisis de big data, para rastrear el flujo de activos virtuales e identificar las cadenas de fondos de modelos mixtos.

(6) Cooperación internacional e inclusión financiera

Las jurisdicciones deben promover la coordinación de conceptos legales relacionados con bancos subterráneos/HOSSPs, fomentar el intercambio de inteligencia, el análisis coordinado y, cuando sea apropiado, las investigaciones o acciones de aplicación de la ley conjuntas. Además, se debe ampliar el acceso de los usuarios/comunidades comunes a servicios financieros seguros, asequibles y eficientes, para reducir su dependencia de canales ilegales.

Conclusión

El informe del GAFI indica que los bancos subterráneos y HOSSPs están en proceso de actualización digital, utilizando comunicaciones encriptadas, stablecoins/activos virtuales, pagos móviles y herramientas de IA para construir cadenas de blanqueo de capitales más complejas, aumentando significativamente el riesgo de blanqueo de capitales profesional. En este contexto, los activos virtuales, como capas de liquidación y herramientas de habilitación integradas en las redes de bancos subterráneos y HOSSPs, están reemplazando o complementando los métodos de liquidación tradicionales, haciendo que las transacciones de estas redes sean más rápidas, más ocultas y anónimas.

Por lo tanto, las jurisdicciones deben urgentemente pasar de un modelo de aplicación de caso único a un paradigma de gobernanza colaborativa interdepartamental y de cadena completa. Por un lado, deben acelerar la coordinación de las diferencias en las definiciones y establecer un marco regulatorio completo; por otro lado, deben fortalecer la capacidad de intercambio de inteligencia y acción conjunta entre departamentos, utilizando plenamente herramientas como el análisis de blockchain y big data para mejorar la eficiencia en el seguimiento y obtención de pruebas de las cadenas de fondos de modelos mixtos. Al mismo tiempo, también se debe fortalecer la cooperación internacional y reducir la dependencia de los usuarios legítimos de canales ilegales mediante la ampliación de la inclusión financiera, para abordar eficazmente las amenazas de blanqueo de capitales derivadas de la evolución digital de los bancos subterráneos y HOSSPs, y mantener la seguridad y estabilidad del sistema financiero global.

Enlace al informe: https://www.fatf-gafi.org/content/dam/fatf-gafi/reports/pml-underground-banking-hawala-fatf-report-2026.pdf.coredownload.pdf