CoinShares بازده استیبل کوین را به کیف پول‌های Safe می‌آورد

CoinShares یک ادغام با Safe Labs و Railnet را برای ارائه استراتژی‌های بازده استیبل کوین از طریق ویجت Earn Safe اعلام کرده است، در حالی که موقعیت‌های سرمایه‌گذاری کاربران در خود نگهداری باقی می‌ماند، طبق یک بیانیه مطبوعاتی که در تاریخ 14 اکتبر منتشر شده است.

خلاصه

• CoinShares استراتژی‌های استیبل کوین را طراحی کرده و نظارت بر انتخاب ریسک آن‌ها را بدون نگهداری دارایی‌های کاربران انجام می‌دهد.
• کاربران Safe به استراتژی‌ها از طریق ویجت Earn دسترسی پیدا کرده و می‌توانند در هر زمان درخواست برداشت کنند.
• Railnet زیرساخت خزانه را تأمین می‌کند که استراتژی‌های CoinShares را با رابط کیف پول Safe متصل می‌کند.
• این بیانیه محدودیت‌های حوزه قضایی و صلاحیت را فهرست می‌کند، از جمله استثنایی برای افراد آمریکایی، و هشدار می‌دهد که بازده‌ها متغیر هستند.

CoinShares در این اعلامیه گفت که این ترتیب طراحی استراتژی سرمایه‌گذاری را از نگهداری جدا می‌کند: مدیر دارایی استراتژی‌ها و ریسک‌های آن‌ها را انتخاب می‌کند، Railnet فناوری را تأمین می‌کند و Safe Labs رابط حساب را فراهم می‌کند.

بر اساس ساختاری که در این بیانیه توصیف شده است، کاربران تصمیم می‌گیرند که چه زمانی وجوه را واریز کنند و درخواست برداشت کنند. این شرکت گفت که موقعیت‌های آن‌ها در طول این مدت در حساب‌های Safe خودشان باقی می‌ماند، در حالی که CoinShares نه نگهداری می‌کند و نه کنترل اختیاری بر پول آن‌ها دارد.

این اعلامیه CoinShares Capital Markets (Jersey) Limited را به عنوان تأمین‌کننده استراتژی‌ها شناسایی می‌کند. شرایط آن بیان می‌کند که در دسترس بودن به حوزه قضایی و صلاحیت بستگی دارد، بازده‌ها تضمین نشده‌اند و دارایی‌های دیجیتال خطر از دست دادن ارزش را دارند.

استراتژی‌های استیبل کوین CoinShares نگهداری را با کاربران حفظ می‌کند

از طریق یک ویجت شخص ثالث که در Safe{Wallet} ادغام شده است، Railnet استراتژی‌های سرمایه‌گذاری را با حساب‌های کاربران متصل می‌کند، طبق این بیانیه. CoinShares Railnet را به عنوان زیرساخت خزانه توصیف کرد که به طور اولیه توسط Kiln توسعه یافته است و به مدیران دارایی اجازه می‌دهد تا استراتژی‌های مبتنی بر بلاک‌چین را بدون توسعه زیرساخت سفارشی برای هر پیشنهاد بسازند و توزیع کنند.

برای Safe Labs، این ترتیب یک خدمت مالی دیگر را در کیف پولی که توسط کسب‌وکارها و سازمان‌های مبتنی بر بلاک‌چین برای مدیریت دارایی‌ها استفاده می‌شود، قرار می‌دهد. این بیانیه می‌گوید که Safe Labs زیرساخت حساب هوشمند خودنگهداری را تأمین می‌کند و خدمات، مشاوره یا توصیه‌های سرمایه‌گذاری ارائه نمی‌دهد.

Rahul Rumalla، مدیر عامل Safe، گفت که این ادغام به کاربران اجازه می‌دهد تا به استراتژی‌های استیبل کوین طراحی شده به‌طور حرفه‌ای از طریق حساب‌های موجود خود دسترسی پیدا کنند.

"نقش Safe این است که به شرکت‌ها و سازمان‌های مبتنی بر زنجیره کنترل ایمن و برنامه‌ریزی‌شده‌ای بر دارایی‌های خود بدهد."

در همان بیانیه، Rumalla گفت که شرکت‌ها در حال ترکیب مدیریت دارایی، فناوری خزانه و زیرساخت حساب هستند بدون اینکه از کاربران بخواهند نگهداری را واگذار کنند.

این بیانیه خزانه‌داری‌های شرکتی، بنیادها، دفاتر خانوادگی، سازمان‌های مبتنی بر بلاک‌چین و سرمایه‌گذاران فردی کریپتو را از جمله کاربران هدف فهرست می‌کند. CoinShares گفت که این پیشنهاد به تقاضا برای نظارت بر سرمایه‌گذاری در کنار کنترل بر دارایی‌ها پاسخ می‌دهد.

تقاضای خزانه‌داری حرکت CoinShares به سمت بازده مبتنی بر کیف پول را هدایت می‌کند

طبق گفته CoinShares، کسب‌وکارها و مؤسسات به طور فزاینده‌ای به خدمات استیبل کوین نیاز دارند که فراتر از نگهداری و انتقال وجوه باشد. این شرکت استدلال کرد که تیم‌های خزانه‌داری به نظارت بر ریسک و کنترل‌های عملیاتی هنگام انتخاب محصولات بازده نیاز دارند، در حالی که پروتکل‌های ناآشنا و نگهداری شخص ثالث می‌توانند موانع ایجاد کنند.

برای توصیف اندازه بازار، این بیانیه به داده‌های DefiLlama اشاره کرد که نشان می‌دهد موجودی‌های استیبل کوین بالای 315 میلیارد دلار تا 23 ژوئن است. CoinShares از این رقم تاریخی برای حمایت از استدلال خود استفاده کرد که یک مجموعه بزرگ از سرمایه استیبل کوین می‌تواند از طریق استراتژی‌های خزانه به کار گرفته شود.

Jean-Marie Mognetti، یکی از بنیانگذاران، رئیس و مدیر عامل CoinShares، این ادغام را به عنوان گسترش کار سرمایه‌گذاری شرکت در بازارهای تنظیم‌شده توصیف کرد.

"مؤسسات نباید بین حفظ کنترل بر دارایی‌های خود و دسترسی به استراتژی‌های بازده طراحی شده به‌طور حرفه‌ای انتخاب کنند."

موگنتی گفت که شرکت در حال انتقال شیوه‌های سرمایه‌گذاری توسعه‌یافته در طول بیش از یک دهه به شبکه‌های بلاکچین است. او این همکاری را به عنوان اولین گام بزرگ شرکت در راستای ارائه مدیریت دارایی به طور مستقیم از طریق این شبکه‌ها توصیف کرد.

برای ریل‌نت، لزلو سابو، مدیرعامل و یکی از بنیان‌گذاران، گفت که تقاضا شامل استراتژی‌های مدیریت ریسک و دسترسی به درآمد از دارایی‌های واقعی است. او گفت که زیرساخت‌های موجود بلاکچین برای مدیران دارایی پیچیده ساخته نشده و کار ریل‌نت را به عنوان ارائه شفافیت و زیرساخت تسویه‌ای که آنها نیاز دارند توصیف کرد.

Safe دسترسی به محصولات استیبل‌کوین را گسترش داده است

یک همکاری قبلی زمینه‌ای برای استفاده Safe از مدیریت خزانه استیبل‌کوین فراهم می‌کند. یک اعلامیه در تاریخ ۱۳ ژانویه که توسط crypto.news منتشر شد، همکاری بنیاد Safe با Ethena Labs را برای گسترش دسترسی به USDe در اکوسیستم حساب‌های هوشمند خود تشریح کرد.

در آن زمان، شرکا گفتند که حساب‌های Safe بیش از ۶ میلیارد دلار دارایی استیبل‌کوین در شبکه اصلی اتریوم نگهداری می‌کنند، از جمله ۶۵.۱ میلیون دلار در sUSDe. اعلامیه آنها همچنین هزینه‌های تراکنش شبکه اصلی اتریوم برای دارندگان USDe و یک ضریب ده برابری تحت برنامه امتیاز Ethena را فهرست کرد.

به‌طور جداگانه، CoinShares بررسی کرده است که چگونه دارایی‌های تولیدکننده درآمد در امور مالی غیرمتمرکز استفاده می‌شوند. گزارش Hybrid Finance این شرکت که در تاریخ ۶ اوت با Token Terminal تولید شده، اندازه‌گیری کرد که سپرده‌های RWA از ۲.۳ میلیارد دلار به ۷.۴ میلیارد دلار بین دو فصل دوم سال‌های ۲۰۲۵ و ۲۰۲۶ سه برابر شده است.

در همین مدت، کل سپرده‌های امور مالی غیرمتمرکز حدود ۱۵ درصد کاهش یافته است، طبق این تحقیق. این گزارش تقریباً ۷۰ درصد از سپرده‌های دارایی واقعی اندازه‌گیری شده را در اتریوم قرار داد و Aave، Morpho و Kamino را به عنوان مکان‌های اصلی برای وثیقه‌های تولیدکننده بازده شناسایی کرد.

CoinShares بازدهی حدود ۳.۲ درصد تا ۵.۵ درصد را در استراتژی‌های انتخاب شده در آن مطالعه اندازه‌گیری کرد. این ارقام نمونه تحقیق را پوشش می‌دهد، نه بازده‌های وعده داده شده برای ادغام Safe.

محدودیت‌های دسترسی به ایالات متحده همراه با گسترش محصولات CoinShares

برای خوانندگان آمریکایی، شرایط واجد شرایط بودن این انتشار مستقیماً مرتبط است: بخش قانونی آن استراتژی‌ها را به عنوان غیرقابل دسترسی برای افراد آمریکایی فهرست می‌کند. CoinShares همچنین خود را به عنوان یک شرکت فهرست شده در نزدک تحت CSHR شناسایی می‌کند، اگرچه اعلامیه، ارائه استراتژی را با زیرمجموعه بازارهای سرمایه خود در جزیره جرسی قرار می‌دهد.

در یک گسترش محصول دیگر، CoinShares در تاریخ ۲۱ ژوئیه یک ETF استخراج را در بورس آلمان Xetra از طریق یک پلتفرم جدید UCITS راه‌اندازی کرد.

این شرکت گفت که ساختار صندوق اروپایی دسترسی به صندوق‌های بازنشستگی، بیمه‌گران و بانک‌های خصوصی را که دستورالعمل‌های سرمایه‌گذاری آنها خرید اوراق بدهی، از جمله محصولات معاملاتی دیجیتال با پشتوانه فیزیکی را محدود می‌کند، باز کرده است. CoinShares همچنین گفت که این پلتفرم از صندوق‌های دیجیتال و موضوعی دیگر که تحت نظارت هستند، پشتیبانی خواهد کرد.